『ファクタリング』　－2022年03月02日号

新型コロナウイルス感染症の影響を受けた企業様は政府の手厚い支援により、コロナ関連融資で潤沢に資金をお持ちかと思います。
一方では据置期間が終了を迎え、もしくは数か月後に据置期間が終了する事で不安な経営者の方が多いのも事実かと思います。
今回は資金調達の一つであるファクタリングについてお話しさせていただきます。

【ファクタリングについて】

ファクタリングとは、売掛金をファクタリング会社へ売却し、手数料を差し引かれた代金を受け取って資金調達する手法です。
ファクタリングを活用すると入金サイクルを短縮できるため、資金繰りの改善が期待できるメリットがある一方、手数料が高すぎると受取額が少なくなってしまい逆効果になる可能性がデメリットとしてあります。

【ファクタリングの種類について】

2社間ファクタリング
ファクタリングの利用者とファクタリング業者の2者間で契約する方式の買取ファクタリングです。
得意先への通知が不要なため売掛金の売却を知られることはなく、取引関係に悪影響を与えずに済むのがメリットで、2者間でのやりとりのみのため手続きも簡単で、素早く現金化できます。
3社間ファクタリング
ファクタリング利用者、ファクタリング業者、得意先の３者間で合意するタイプの買取ファクタリングです。

【ファクタリングは借入？】

ファクタリングは金融機関の借入ではありませんので、利用しても短期借入金、長期借入金の負債が増える事はありません。
あくまでもファクタリングは、売掛金を早期に現金化したい場合に使われる資金調達の手法（契約は売買契約）で、売上債権をファクタリング業者に譲渡し、手数料などを差し引かれた代金が支払われるものです。
手形割引と近い感覚ですが、償還請求権や買取請求権はありません。

【ファクタリングのメリットについて】

金融機関様からの融資とは違い、保証人・担保の提供が不要。
利用しても負債が増える事はありません。
赤字決算、債務超過、税金滞納でも利用できる可能性があります。

【ファクタリングのデメリットについて】

金融機関様からの融資とは違い、手数料が高い。
金融機関様からの融資とは違い、ファクタリング会社の中には悪徳な業者も多く存在しております。

【ファクタリングと売掛債権担保融資の違いについて】

売掛債権担保融資（ABL）	：	売掛債権を担保にした融資で支払利息が発生。
ファクタリング	：	債権の売買で手数料が発生。

今回、ファクタリングについてお話ししてきましたが、私の個人的な考えですが、金融機関様で資金調達を行っていた先が、金融機関様での資金調達ができなくなり、資金を得るためにファクタリングを利用されているように思います。何らかの明確な理由があり、ファクタリングを一回のみ利用するのならばまだしも、恒常的に利用するとなれば当然資金繰りに与える影響は非常に大きいと考えてります。

本当に完済まで返済履行できますか？　
このまま返済を続けても大丈夫ですか？

資金調達をするのも一つですが、返済を止める事で資金繰りを回すことが可能になる事もあります。
弊社では3月19日（土）、３月26日（土）に休日無料相談会を開催させていただく予定です。詳細は後日発表させていただきます。
この相談会は御社の最大のチャンスになる！？　　ぜひご期待を・・・　
　

つづきまして、私が実際に企業様から聞いた金融機関の対応についてお伝えさせていただきます。（以前一部お話しさせていただいております。）

企業様と認定支援機関様で改善計画書を策定し金融機関様の同意を取り付けた実例です。

計画書の内容は●年間元金返済猶予、収益改善の為に大幅に役員報酬を削減。
企業の元金返済猶予の期間中に経営者個人の借入を優先的に返済するというものでした。